Здравствуйте, гость ( Вход | Регистрация )

 
Ответить в данную темуНачать новую тему
> Направленные опционные стратегии и управление
Дмитрий Думин
сообщение 13.12.2015, 16:26
Сообщение #1


Активный участник
***

Группа: Пользователи
Сообщений: 55
Регистрация: 28.7.2015
Пользователь №: 32430



Владимир, добрый день!

Имеется следующий вопрос)

Предположим, что я имею некий прогноз по динамике индекса РТС на первую половину 2016 года. Допустим, я предполагаю, что индекс будет
расти и концу полугодия достигнет отметки в 1150 пунктов. Каким образом я могу максимально эффективно отторговать этот прогноз посредством опционов?

Я пока вот прикинул вертикальный спрэд http://c2n.me/3rFfm1Y

Или может быть лучше пока купить голый колл, а трансофрмировать в спрэд чуть позже?
Перейти в начало страницы
 
+Цитировать сообщение
Бачурин Владимир
сообщение 14.12.2015, 22:37
Сообщение #2


Активный участник
***

Группа: Администраторы
Сообщений: 1950
Регистрация: 10.11.2008
Из: Москва
Пользователь №: 500



Цитата(Дмитрий Думин @ 13.12.2015, 15:26) *
Владимир, добрый день!

Имеется следующий вопрос)

Предположим, что я имею некий прогноз по динамике индекса РТС на первую половину 2016 года. Допустим, я предполагаю, что индекс будет
расти и концу полугодия достигнет отметки в 1150 пунктов. Каким образом я могу максимально эффективно отторговать этот прогноз посредством опционов?

Я пока вот прикинул вертикальный спрэд http://c2n.me/3rFfm1Y

Или может быть лучше пока купить голый колл, а трансофрмировать в спрэд чуть позже?

Добрый вечер,
максимальную прибыль вы получите - при покупке голых коллов примерно (надо отдельно проанализировать и сравнить разные страйки) 105-го страйка. Либо 107.5 Там эффект рычага больше сработает, насколько я помню.
А сделать спрэд можно позже - на росте, да. Там нужно смотреть на ГО. Может даже чуть больше продать 115-х можно будет


--------------------
--------------------

С уважением, Бачурин Владимир
Перейти в начало страницы
 
+Цитировать сообщение
Дмитрий Думин
сообщение 15.12.2015, 22:20
Сообщение #3


Активный участник
***

Группа: Пользователи
Сообщений: 55
Регистрация: 28.7.2015
Пользователь №: 32430



Цитата(Бачурин Владимир @ 14.12.2015, 21:37) *
Добрый вечер,
максимальную прибыль вы получите - при покупке голых коллов примерно (надо отдельно проанализировать и сравнить разные страйки) 105-го страйка. Либо 107.5 Там эффект рычага больше сработает, насколько я помню.
А сделать спрэд можно позже - на росте, да. Там нужно смотреть на ГО. Может даже чуть больше продать 115-х можно будет


Понял) я вот начал 100-е брать пока. Заметил, что вола там скачет сильно, 29% - 38%. Почему так происходит?
Перейти в начало страницы
 
+Цитировать сообщение
Бачурин Владимир
сообщение 15.12.2015, 22:29
Сообщение #4


Активный участник
***

Группа: Администраторы
Сообщений: 1950
Регистрация: 10.11.2008
Из: Москва
Пользователь №: 500



Цитата(Дмитрий Думин @ 15.12.2015, 21:20) *
Понял) я вот начал 100-е брать пока. Заметил, что вола там скачет сильно, 29% - 38%. Почему так происходит?

потому что рынок нервный сейчас и волатильный. И ликвидность оставляет желать лучшего


--------------------
--------------------

С уважением, Бачурин Владимир
Перейти в начало страницы
 
+Цитировать сообщение
Дмитрий Думин
сообщение 15.12.2015, 23:29
Сообщение #5


Активный участник
***

Группа: Пользователи
Сообщений: 55
Регистрация: 28.7.2015
Пользователь №: 32430



Цитата(Бачурин Владимир @ 15.12.2015, 21:29) *
потому что рынок нервный сейчас и волатильный. И ликвидность оставляет желать лучшего


Интересно довольно..я вчера по 1700 взял немного 100-х коллов. Думал потом буду спрэд строить.. на росте)
А они (коллы) вечером были по 1000 ..) А сейчас 115-е по 1000 стоят)
В теории получается, можно было бы сделать безрисковый спрэд))

Поспешил я наращивать коллы, однако..если сегодня до 29% падала вола..(
к тому же, на росте РТС, вряд ли вола будет расти, чтобы мне спрэд комфортно сделать
Перейти в начало страницы
 
+Цитировать сообщение
Бачурин Владимир
сообщение 16.12.2015, 11:49
Сообщение #6


Активный участник
***

Группа: Администраторы
Сообщений: 1950
Регистрация: 10.11.2008
Из: Москва
Пользователь №: 500



Цитата(Дмитрий Думин @ 15.12.2015, 22:29) *
Интересно довольно..я вчера по 1700 взял немного 100-х коллов. Думал потом буду спрэд строить.. на росте)
А они (коллы) вечером были по 1000 ..) А сейчас 115-е по 1000 стоят)
В теории получается, можно было бы сделать безрисковый спрэд))

Поспешил я наращивать коллы, однако..если сегодня до 29% падала вола..(
к тому же, на росте РТС, вряд ли вола будет расти, чтобы мне спрэд комфортно сделать

на росте вся вола вниз пойдет


--------------------
--------------------

С уважением, Бачурин Владимир
Перейти в начало страницы
 
+Цитировать сообщение
Дмитрий Думин
сообщение 17.12.2015, 11:01
Сообщение #7


Активный участник
***

Группа: Пользователи
Сообщений: 55
Регистрация: 28.7.2015
Пользователь №: 32430



Цитата(Бачурин Владимир @ 14.12.2015, 21:37) *
Добрый вечер,
максимальную прибыль вы получите - при покупке голых коллов примерно (надо отдельно проанализировать и сравнить разные страйки) 105-го страйка. Либо 107.5 Там эффект рычага больше сработает, насколько я помню.
А сделать спрэд можно позже - на росте, да. Там нужно смотреть на ГО. Может даже чуть больше продать 115-х можно будет



Владимир, добрый день!

А если продать чуть больше 115-х, то это насколько больше? И что потом делать в случае выхода БА за 115-го страйка?
Придется как-то хеджироваться?
Перейти в начало страницы
 
+Цитировать сообщение
Бачурин Владимир
сообщение 17.12.2015, 12:09
Сообщение #8


Активный участник
***

Группа: Администраторы
Сообщений: 1950
Регистрация: 10.11.2008
Из: Москва
Пользователь №: 500



Цитата(Дмитрий Думин @ 17.12.2015, 10:01) *
Владимир, добрый день!

А если продать чуть больше 115-х, то это насколько больше? И что потом делать в случае выхода БА за 115-го страйка?
Придется как-то хеджироваться?

конечно придется хеджироваться, если БА досрочно придет на 115. В идеале он должен придти туда на момент экспирации, тогда нервничать придется меньше.
Попробуйте изучить поведение такой конструкции, продав для начала 115-х в 1.5 раза больше, чем купили 105-х



--------------------
--------------------

С уважением, Бачурин Владимир
Перейти в начало страницы
 
+Цитировать сообщение

Ответить в данную темуНачать новую тему

 



Текстовая версия Сейчас: 29.3.2024, 0:42