Арбитраж |
|
Здравствуйте, гость ( Вход | Регистрация )
Арбитраж |
29.3.2007, 0:16
Сообщение
#1
|
|
Новичок Группа: Пользователи Сообщений: 5 Регистрация: 29.3.2007 Пользователь №: 13 |
Здравствуйте, безрисковая операция, которая заключается в покупке фьючерса и продаже синтетического фьючерса. Действительно операция безрисковая, но что самое интересное она еще и безприбыльная. Теперь для меня появилась загадка для чего она нужна, расскажите пожалуйста, спасибо.
|
|
|
30.3.2007, 0:07
Сообщение
#2
|
|
Новичок Группа: Пользователи Сообщений: 5 Регистрация: 29.3.2007 Пользователь №: 13 |
Здравствуйте, если у меня продан опцион Put и имеется в активе короткий фьючерс на этот опцион то я получаю прибыль в виде премии полученной от продажи. На момент исполнения опционов и фьючерсов если опцион находится в деньгах что происходит? Происходит взаимозачет? Или я должна выкупить акции потом их продать, поясните подробней пожалуйста. Спасибо
|
|
|
30.3.2007, 11:59
Сообщение
#3
|
|
Гусар Группа: Главные администраторы Сообщений: 178 Регистрация: 29.3.2007 Пользователь №: 14 |
Если проданный пут находится в деньгах, то покупатель его исполнит, у вас образуется длинная позиция по фьючерсу, которая нейтрализуется шортом по фьючерсу, если конечно продано равное кол-во путов и фьючерсов.
-------------------- С уважением, Аврахов Евгений,
ИФК "Опцион" web: www.option.ru email: Отправить e-mail tel: (495) 988-89-18 |
|
|
30.3.2007, 12:26
Сообщение
#4
|
|
Новичок Группа: Пользователи Сообщений: 5 Регистрация: 29.3.2007 Пользователь №: 13 |
Арбитражные операции позволяют извлекать прибыль с очень незначительным уровнем риска, исходя из разницы цен на срочном и спот-рынке. Это метод получения прибыли за счет разницы между ценой фьючерса и ценой базового актива?
Существует ли метод получения прибыли с незначительным уровнем риска, за счет разницы между ценой акции и премии получаемой при продаже опциона? |
|
|
30.3.2007, 13:31
Сообщение
#5
|
|
Гусар Группа: Главные администраторы Сообщений: 178 Регистрация: 29.3.2007 Пользователь №: 14 |
Да, это называется покупка синтетической облигации.
Покупка акций и продажа опциона колл, это стратегия продажи волатильности, она приносит прибыль если рынок стоит на месте или растет, тогда премия, вырученная от продажи коллов кладется в карман, однако при падении акций может случиться так, что премия вырученная от продажи опционов не покроет убыток полученный от падения акций. -------------------- С уважением, Аврахов Евгений,
ИФК "Опцион" web: www.option.ru email: Отправить e-mail tel: (495) 988-89-18 |
|
|
30.3.2007, 17:56
Сообщение
#6
|
|
Новичок Группа: Пользователи Сообщений: 5 Регистрация: 29.3.2007 Пользователь №: 13 |
А для чего требуется гарантийное обеспечение если проданный опцион колл (покрыт),то есть имеется длинная позиция по этому активу, ведь если цена вырастет то длинная позиция и есть обеспечение этого опциона колл.
|
|
|
30.3.2007, 18:18
Сообщение
#7
|
|
Гусар Группа: Главные администраторы Сообщений: 178 Регистрация: 29.3.2007 Пользователь №: 14 |
Гарантийное обеспечение нужно для длинной позиции по фьючерсу и короткой по опциону, однако так как позиция покрытая, то ГО будет меньше, чем было бы даже по отдельности.
-------------------- С уважением, Аврахов Евгений,
ИФК "Опцион" web: www.option.ru email: Отправить e-mail tel: (495) 988-89-18 |
|
|
30.3.2007, 18:41
Сообщение
#8
|
|
Новичок Группа: Пользователи Сообщений: 5 Регистрация: 29.3.2007 Пользователь №: 13 |
В квике "текущие параметры"-ES40000F7 CAL, БГО по покрытым позициям-5852,БГО по непокрытым позициям-1596, не состыковка?
то что ГО нужно по фьючерсу понятно, нужно ли ГО по опциону? ведь фьючерс и есть обеспечение для опциона? |
|
|
30.3.2007, 19:36
Сообщение
#9
|
|
Гусар Группа: Главные администраторы Сообщений: 178 Регистрация: 29.3.2007 Пользователь №: 14 |
Этот опцион вне денег, если вы посмотрите опционы около денег или в деньгах, то там ГО по покрытым позициям требуется меньше.
-------------------- С уважением, Аврахов Евгений,
ИФК "Опцион" web: www.option.ru email: Отправить e-mail tel: (495) 988-89-18 |
|
|
Текстовая версия | Сейчас: 23.9.2024, 6:44 |