Помогите плз с опционом. Опции

[pips]

Здравствуйте.
Дожил наконец до практики:), 2 недели назад купил колл 190 000 и пут 185 000 с волатильностью примерно 26% и 27% соответственно.
Спустя 4 дня волатильность упала на 2 процента, а так как вега по вашей программе расчитывалась приблизительно как 350 п за каждый процент - 700п на каждую ногу, то по 2м опционам получиться - 1400 п вероятного убаытка.
Но по расчету на закрытие у меня почемуто получается убыток 2300 п, то же самое касается последующих дней в соответствующих пропорциях.

Рынок уже сходил 1,5 страйка в одну сторону, а теперь столькоже в другую но результат тотже:).Подскажите плз чего я еще не учел?

ПС покупал сентябрьские опционы, и временной распад пока еще небольшой.

[Stexel]

Главное с ГО не просчитайся + вармаржу учти. когда пойдёт не в твою сторону 2 эти твари очень быстро вырастают до ужасающих значений. В общем риск-менеджмент при продаже опционов - это главное.

А покупка - это обычная лотерея, для развлечения начинающих

[Бачурин Владимир]

Главное с ГО не просчитайся + вармаржу учти. когда пойдёт не в твою сторону 2 эти твари очень быстро вырастают до ужасающих значений. В общем риск-менеджмент при продаже опционов - это главное.

А покупка - это обычная лотерея, для развлечения начинающих

да, учет рисков в трейдинг вообще главное
причем нельзя завышать риски тоже, иначе доходность будет очень невысокая=))

[olegbos_msk]

да, учет рисков в трейдинг вообще главное
причем нельзя завышать риски тоже, иначе доходность будет очень невысокая=))

Владимир, очень точный комментарий

Прочитав его, решился добавить в стратегию проданных путов для повышения доходности, правда захеджированных и чут-чуть, ибо после 2008 продовать путы очень страшно, не смотря ни на что ))

[olegbos_msk]

Да уж, с путами погорячился...

Не продовал путы с 2008, и надо же такому случиться решился на продажу первый раз за 3 года аккурат 1 августа 2011 ))

Но опыт 2008-го не пропьешь и не забудешь, в этот раз путы были захеджированы, купленными на один страйк ниже, еще хеджил дельту фьючами, не давая ей сильно уйти в плюс

В целом все шло нервно, но довольно прогнозируемо. А в пятницу днём, начитавшись отчетов "налитеГов" вообще успокоился, потому что они все как один написали, что до заседания ФРС во вторник никаких значимых событий не будет. Ожидая вторника, думал заработать на тете и еще на отскоке после очердного успокаивание рынков от Бернанке.

И тут в ночь c пятницы на суботу вышло объявление о снижение рейтинга Америки...

Уикенд был испорчен. Большую часть выходных читал форумы и думал, что делать. Израиль торгавался в воскресенье в минус 6 процентов. С ужасом представлял, с каким гэпом откроемся в понедельник мы. Но к вечеру воскресенья страсти начили утихать, Саудовская Аравия даже начала расти, некоторые "аналитиГи" уже успели написать, что на нас понижение рейтинга вообще никак не скажется...

Наступил понедельник. Открытие прошло "спокойно", всего минус 3% )) Решил подождать и ничего не далать. Как то незаметно опустились до минус четырех... и потом начали отскакивать. Вот тут ощутил в полной мере два основных чуства трейдера: жадность и страх. С одной стороны не хотелось ничего откупать, отскакиваем, минус на счете уменьшается, с другой стороны понятно, что в любой момент можем провалиться еще ниже...

И все-таки когда отскочили до -2%, трезво рассудив, закрыл все путы...

Победил страх ))

Потери составили 2 месячных зароботка на стратегии из коллов, но как оказалось, это были минимальные потери из возможных

К вечеру рынок провалился до минус 10% и если бы днем победило чувство жадности, потери могли бы увелисться в разы!

Теперь видимо, с продажей путов завязал, даже не до 214 года, а на всегда. Для повышения маржинальности буду искать другой способ ))



PS
И это, никогда не читайте "аналитеГов" )))

[olegbos_msk]

На рынке творятся чудеса

Вола в моменте выростала до 120% и коллы 185-го страйка можно было продать по 1200-1300 пунктов при значение фьюча 155 000 - 160 000 и это за 4 торговых дня до экспирации!

Похоже этот месяц зкончится без убытков ))

[Бачурин Владимир]

На рынке творятся чудеса

Вола в моменте выростала до 120% и коллы 185-го страйка можно было продать по 1200-1300 пунктов при значение фьюча 155 000 - 160 000 и это за 4 торговых дня до экспирации!

Похоже этот месяц зкончится без убытков ))

Олег, увлекательно
спасибо за такой отчет!
меня тоже радует такая вола на коллах. август и сентябрь в том числе

[26132]

Олег, увлекательно
спасибо за такой отчет!
меня тоже радует такая вола на коллах. август и сентябрь в том числе

А как продать никому не нужный опцион вне денег за 1 дня до экспирации за 90000 пунктов и какая прибыль с него будет раскажите на примере колла rts6-12 160412 исполнения 195 страйка проданного 130412 в 11-15 за 90000 пунктов