Вопрос по опционам на фьючерсы Опции

[muchios]

Владимир, добрый день! Разрешите вопрос.
Предположим есть сегодня 100000 руб. Покупаю колл РТС страйк 105000 (покупка в доске опционов - 70). ГО=121 (примерно). Правильно я понимаю, что могу купить примерно 826 опционов (в каждом по фьючерсу РИ, купленному за 105000)?
Допустим РИ растет на 5000 пунктов (с сегодняшних 95000 до 100000).
Я не планирую ждать экспирации и хочу продать опцион.
Предположим лучшая цена в стакане будет 400.
Какой будет при этом профит, без учета греков, только от движения базового актива?
Я считаю так: 826*(400-70)=272580 руб. (в виде постоянно суммируемой вар.маржи?), но чувствую, что-то не так Не учтен шаг цены?
Еще вопрос: при продаже 826 коллов, появляется (виртуально?) столько же фьючерсных контрактов? ГО базового актива около 14000 р. Общее ГО составит больше 11 млн. Необходимо их иметь?
Спасибо заранее!
Анатолий.

[Бачурин Владимир]

Владимир, добрый день! Разрешите вопрос.
Предположим есть сегодня 100000 руб. Покупаю колл РТС страйк 105000 (покупка в доске опционов - 70). ГО=121 (примерно). Правильно я понимаю, что могу купить примерно 826 опционов (в каждом по фьючерсу РИ, купленному за 105000)?
Допустим РИ растет на 5000 пунктов (с сегодняшних 95000 до 100000).
Я не планирую ждать экспирации и хочу продать опцион.
Предположим лучшая цена в стакане будет 400.
Какой будет при этом профит, без учета греков, только от движения базового актива?
Я считаю так: 826*(400-70)=272580 руб. (в виде постоянно суммируемой вар.маржи?), но чувствую, что-то не так Не учтен шаг цены?

welcome!
1) цена на опционы на Ri не в рублях, а в пунктах. Поэтому расчет прибыли не верен. Верно так 272 580 * 0.02 * 65, где 65 - это текущий курс доллара. Да - получается это домножение и учитывает стоимость шага цены.
2) Стоимость шага цены все время меняется (из-за меняющего курса доллара)
3) предположив цену опциона в 400 - вы уже учли все греки. "Греки вторичны. Цена опциона первична"
4) Очень внимательно ещё раз уточните ГО. Не исключайте воз-ть margin call со стороны брокера и досрочного пореза позиции

пока так