Как зафиксировать цену "на экспирацию" намного раньше экспирации |
|
Здравствуйте, гость ( Вход | Регистрация )
Как зафиксировать цену "на экспирацию" намного раньше экспирации |
10.4.2016, 1:29
Сообщение
#1
|
|
Новичок Группа: Пользователи Сообщений: 9 Регистрация: 10.4.2016 Пользователь №: 35027 |
Это, наверное, очень глупый вопрос от новичка, но если не сложно, ответьте, пожалуйста.
Подскажите, пожалуйста, если в вашем сервисе "Анализ позиций" при рассмотрении бычьего колл спрэда получается, что на момент экспирации результат намного лучше, чем "с временной стоимостью" и "what if" на разные даты, то как зафиксировать этот результат? Или это вообще невозможно? К тому же возникает вопрос, даже если возможно (например, путем досрочного предъявления к погашению и купленных, и проданных коллов), то ведь нужно фиксировать точную стоимость фьючерса на какой-то момент времени, даже не просто на какую-то секунду, а на долю секунды? К тому же вроде бы брокеры позволяют заявлять о досрочной экспирации только по телефону, за это время цена фьючерса (базовый актив) может сильно измениться. Или это делается только в момент вечернего клиринга фьючерса, то есть все намного проще? Тот же вопрос могу сформулировать по-другому: я ввел в Вашу таблицу "Анализ позиций" бычий колл-спред, ну например куплено 10 коллов май 72000, продано столько же май 73000, дальше просто навожу значение фьючерса 73000 и получается, что на момент экспирации результат намного лучше, чем с временной стоимостью и what if на разные даты и возникает вопрос, если временную стоимость я могу зафиксировать просто путем покупки или продажи опциона по текущей цене, то как зафиксировать цену, которая показывается в первой строке "на момент экспирации", ведь на экспирацию скорее всего была бы совсем другая цена, а не та, которая на какую-то конкретную секунду торгов базовым активом (в примере - 73000). Или может быть достаточно просто купить фьючерс, но сколько именно, и лонг или шорт? Если столько же (в примере - 10 контрактов), то это сложно или даже невыгодно, потому что совсем другое ГО. |
|
|
10.4.2016, 9:32
Сообщение
#2
|
|
Активный участник Группа: Пользователи Сообщений: 73 Регистрация: 4.11.2014 Пользователь №: 29390 |
получается, что на момент экспирации результат намного лучше, чем "с временной стоимостью" и "what if" на разные даты, то как зафиксировать этот результат? Или это вообще невозможно? никак... т.к. не можете знать, где будет БА на момент экспирации... а на текущий день временной распад ещё не произошёл, чтобы его можно было зафиксить даже если возможно (например, путем досрочного предъявления к погашению и купленных, и проданных коллов), досрочное погашение проданных опционов не возможно - продажа не даёт права выбора, лишь обязанность реализовать БА, если покупатель захочет воспользоваться своим правом если временную стоимость я могу зафиксировать просто путем покупки или продажи опциона по текущей цене, то как зафиксировать цену, которая показывается в первой строке "на момент экспирации", ведь на экспирацию скорее всего была бы совсем другая цена, на экспирацию цены на опционы сходят к нулю (по причине временного распада)... остаётся лишь внутренняя стоимость, которая зависит от того, где будет БА на момент экспирации Или может быть достаточно просто купить фьючерс, но сколько именно, и лонг или шорт? ... совсем другое ГО. можно просто закрыть сделку, если она уже отработала в профит... либо дождаться экспирации, если уверены, что цена БА не вернётся назад и не съест ваш профит, - тогда да, максимизируете вашу прибыль за счёт временного распада, произошедшего к моменту экспирации... но ускорить его вы не сможете!!.. он ещё не произошёл p.s. по поводу фьючерса совсем другая история и да - другое ГО.. в лонг или в шорт - зависит от ваших целей... (в добавок к вашему булл-спреду)... 1) чтобы добавиться в лонг - можно купить фьюч, с таким же успехом - купить колл, продать пут... 2) чтобы занейтралить изменение БА - открыть сделку на реверсную дельту, т.е. продажа фьюча или покупка пута или продажа колла... полагаю, так |
|
|
15.4.2016, 13:21
Сообщение
#3
|
|
Активный участник Группа: Администраторы Сообщений: 1950 Регистрация: 10.11.2008 Из: Москва Пользователь №: 500 |
Это, наверное, очень глупый вопрос от новичка, но если не сложно, ответьте, пожалуйста. Подскажите, пожалуйста, если в вашем сервисе "Анализ позиций" при рассмотрении бычьего колл спрэда получается, что на момент экспирации результат намного лучше, чем "с временной стоимостью" и "what if" на разные даты, то как зафиксировать этот результат? Или это вообще невозможно? выше все верно уже ответили спасибо -------------------- --------------------
С уважением, Бачурин Владимир |
|
|
15.4.2016, 13:22
Сообщение
#4
|
|
Активный участник Группа: Администраторы Сообщений: 1950 Регистрация: 10.11.2008 Из: Москва Пользователь №: 500 |
Или может быть достаточно просто купить фьючерс, но сколько именно, и лонг или шорт? Если столько же (в примере - 10 контрактов), то это сложно или даже невыгодно, потому что совсем другое ГО. это тут причем? можно и акцией без плеча и шорта торговать, тоже люди зарабатывают неплохо конкретизируйте, не стесняйтесь -------------------- --------------------
С уважением, Бачурин Владимир |
|
|
18.4.2016, 20:30
Сообщение
#5
|
|
Новичок Группа: Пользователи Сообщений: 9 Регистрация: 10.4.2016 Пользователь №: 35027 |
|
|
|
Текстовая версия | Сейчас: 23.9.2024, 0:20 |