Новичку нужна помощь Опции

[Евгений1985]

уточните вопрос

Разница цены 120 страйка май тире июнь = 3000 пп. Как на этом заработать?

[Бачурин Владимир]

Разница цены 120 страйка май тире июнь = 3000 пп. Как на этом заработать?

купить май, продать июнь
НО там куча рисков , как вы понимаете

[Евгений1985]

купить май, продать июнь
НО там куча рисков , как вы понимаете

Владимир, Здравствуйте! Все ли здесь верно?:
1. Если ваша торговая стратегия строится внутри дня — опционы для Вас КАЗИНО как бы с ними не извращались. Следовательно для составления опционных стратегий Вам в первую очередь необходимо стратегическое понимание рынка.
2. Если Вы не ладите с матиматикой и не понимаете как выстроена опционная составляющая рынка в каждый конкретный день (по закрытии американской сессии структура меняется) — любая опционная стратегия для Вас будет КАЗИНО как бы Вы не старались извратится управляя ею.
3. Если Вы не синтезируете свой опционный портфель спотом и фьючерсами — любая Ваша опционная стратегия имеет шанс 50/50. Потому что у вас отсутсвует основной инструмент динамического управления портфелем.
4. Если Вы выстраиваете свою стратегию не на основе математических моделей а на основе «мне кажется что рынок будет расти» — Вы играете в казино и просто кормите рынок.
Вывод из всего — включить опционы в свою торговую систему советую только тогда, когда Вы досконально понимаете всю структуру рынка и при этом не только имеете экономическое образование, но и понимете все математические модели построения стратегий.
Следует учесть тот факт, что опцион это основной инструмент крупного игрока на любом рынке, фьючерс это производная предназначенная для динамического управления опционным портфелем, акция это инвестиционно — стратегический инструмент управления фундаменталом/настроением.
Итак, пытаясь торговать опцион Вы попадаете в математическую мясорубку крупного капитала.
Пытаясь торговать фьючерс Вы сталкиваетесь с производной опционной мясорубки, процессы которой порой не поддаются логическому пониманию при этом всеразличные роботы заполняют все неэффективности.
Торгуя акциями Вы смотрите на фундаментал, но те времена уже прошли, теперь сам фндаментал (настроения) формируются с помощью секторов и индексов. Акция является лишь инструментом формирования фундаментала.
Следует учитывать тот факт что рыночная структура с приходом новых технологий очень сильно и быстро меняется.

[Бачурин Владимир]

сильно утрировано всё, но в целом-то верно
2)математика важна в понимании опционов, да
3) имеется ввиду, что будьте готовы уметь хеджировать/рехеджировать опционную позу фьючерсом или спотом
4) резко сказано, можно зарабатывать не только на матем стратегиях, но и на фундаментале, новостном фоне. Хотя математика не помешает, да

[Бачурин Владимир]

Евгений, как дела в целом? на практике применяете знания?

[Евгений1985]

Евгений, как дела в целом? на практике применяете знания?

С женой поругался, в целом все отлично
Да, торгую интрадей ОТМ опционов 1 -3 сделки, отталкиваюсь в основном от дельты. 5 мин. график БА, 5 и 20 период мувингов, пробои и.т.п..
На хедж/рехедж счет не позволяет.
У Вас какой стиль торговли?

[Бачурин Владимир]

На хедж/рехедж счет не позволяет.
У Вас какой стиль торговли?

даже на мелкие контракты типа Сбера?

да я всего помаленьку

[Евгений1985]

[quote name='Бачурин Владимир' date='22.5.2014, 11:32' post='5615']

2)математика важна в понимании опционов, да

На каком уровне знание математики?

[Евгений1985]

[quote name='Бачурин Владимир' date='22.5.2014, 17:50' post='5618']
даже на мелкие контракты типа Сбера?

Не пробовал. Приму на заметку
Спасибо!

[Бачурин Владимир]

на школьном - уметь строить графики функций ( в уме причем), знать геометрию (фигуры, треугольник, трапеция), хорошо считать в уме
+ знать теорию вероятности - дисперсия, распределения, волатильность - это уже не школьный курс

это минимум

[Евгений1985]

на школьном - уметь строить графики функций ( в уме причем), знать геометрию (фигуры, треугольник, трапеция), хорошо считать в уме
+ знать теорию вероятности - дисперсия, распределения, волатильность - это уже не школьный курс

это минимум

Что можно понимать под дисперцией ближней и дальней серии опционов?
Улыбка волатильности, IV или что-то другое?

[Бачурин Владимир]

Что можно понимать под дисперцией ближней и дальней серии опционов?
Улыбка волатильности, IV или что-то другое?

под дисперсией опционов ничего нельзя понимать
это звучит также - как что можно понимать под "волатильностью трапеции" или под "массой фьючерсов"

[Евгений1985]

под дисперсией опционов ничего нельзя понимать
это звучит также - как что можно понимать под "волатильностью трапеции" или под "массой фьючерсов"

Формула расчёта индекса волатильности российского рынка:


где:
Т30 — 30 дней в долях от календарного года (год = 365 дней);
Т365 — 365 дней в долях от календарного года;
Т1 — время до даты экспирации1 ближайшей серии опционов включительно в долях от календарного года;
T2 — время до даты экспирации1 следующей серии опционов включительно в долях от календарного года;
σ12 — дисперсия ближайшей серии опционов;
σ22 — дисперсия следующей серии опционов.

[Бачурин Владимир]

Формула расчёта индекса волатильности российского рынка:


где:
Т30 — 30 дней в долях от календарного года (год = 365 дней);
Т365 — 365 дней в долях от календарного года;
Т1 — время до даты экспирации1 ближайшей серии опционов включительно в долях от календарного года;
T2 — время до даты экспирации1 следующей серии опционов включительно в долях от календарного года;
σ12 — дисперсия ближайшей серии опционов;
σ22 — дисперсия следующей серии опционов.

это волатильность, конечно

[Евгений1985]

это волатильность, конечно

Есть смысл хеджировать/рехеджировать вегу фьючерсом на RTSVX?

[Бачурин Владимир]

Есть смысл хеджировать/рехеджировать вегу фьючерсом на RTSVX?

конечно есть. но при наличии ликвидности в нём

[interseptor]

Добрый день!
Подскажите пожалуйста российского брокера, кот. открывает счета гражданам Украины и дает возможность торговать опционами на американские индексы?
Спасибо.

[Бачурин Владимир]

Добрый день!
Подскажите пожалуйста российского брокера, кот. открывает счета гражданам Украины и дает возможность торговать опционами на американские индексы?
Спасибо.

ИФК Опцион разве нет?
а вообще мы не занимаемся рекламой брокеров

[Евгений1985]

конечно есть. но при наличии ликвидности в нём

Ну, а если выставить заявку на пункт выше-нижне текущего значения?
И такой вопрос: Допустим HV 40%,IV 25%. Продаем RTSVX, покупаем стреддл. Это уже арбитраж? Какие риски?

[Бачурин Владимир]

Ну, а если выставить заявку на пункт выше-нижне текущего значения?

по идее, исполнят
попробуйте